Cách giao dịch Smart Money Concepts (SMC)

Trong lĩnh vực tài chính và đầu tư không ngừng phát triển, sự trỗi dậy của Internet đã làm bùng nổ làn sóng các khái niệm và chiến lược giao dịch hiện đại. Trong số những cách tiếp cận sáng tạo này, Smart Money Concepts (SMC) đã nổi lên như một thế lực hấp dẫn. Nhưng liệu khái niệm này, ra đời trong thời đại kỹ thuật số, có thực sự đáng để các nhà đầu tư và nhà giao dịch chú ý không?

Bài viết này sẽ điều hướng bối cảnh phức tạp của Smart Money Concepts và xem xét nguồn gốc, nguyên tắc và tác động tiềm tàng của chúng đối với thế giới tài chính đương đại. Khi chúng ta đi sâu vào sự phức tạp của phương pháp giao dịch này, hãy cùng xác định xem liệu nó có hứa hẹn và tiềm năng trở thành một sự bổ sung có giá trị cho kho kiến ​​thức và chiến lược đầu tư của bạn hay không.

Khái niệm tiền thông minh (SMC)

Chiến lược giao dịch này ban đầu được phổ biến bởi một nhà giao dịch khét tiếng, người cũng là người sáng lập ra phương pháp Inner Circle Trading (ICT), được cho là phiên bản phát triển của SMC. Trước tiên, chúng ta hãy xem xét các khối xây dựng của chiến lược giao dịch này và so sánh nó với các khái niệm giao dịch nổi tiếng của các ông lớn công nghiệp (Dow, Wyckoff, Elliott).

Về cơ bản, SMC đưa ra khái niệm rằng các nhà tạo lập thị trường, bao gồm các tổ chức như ngân hàng và quỹ đầu cơ, đóng vai trò cố ý trong việc làm phức tạp các nỗ lực giao dịch cho các nhà giao dịch bán lẻ. Theo khuôn khổ Khái niệm tiền thông minh, các nhà giao dịch bán lẻ được khuyên nên xây dựng chiến lược của họ xung quanh các hoạt động của “tiền thông minh”, biểu thị vốn do các nhà tạo lập thị trường này kiểm soát.

Khái niệm cốt lõi liên quan đến việc sao chép hành vi giao dịch của những thực thể có ảnh hưởng này, tập trung cụ thể vào các biến số như cung, động lực cầu và các khía cạnh cấu trúc của thị trường. Do đó, với tư cách là một nhà giao dịch SMC, bạn sẽ tỉ mỉ xem xét các yếu tố này khi đưa ra quyết định giao dịch, điều chỉnh cách tiếp cận của mình với các kỹ thuật tinh vi của những nhân vật nổi bật trên thị trường. Bằng cách áp dụng quan điểm này và theo dõi chặt chẽ các hành động của những người tạo lập thị trường, các nhà giao dịch SMC nỗ lực thiết lập vị thế có lợi trong các hoạt động giao dịch của họ, nhằm mục đích tận dụng các biến động của thị trường do dòng tiền thông minh thúc đẩy.

Khi bạn mới bắt đầu tìm hiểu về Smart Money Concepts (SMC), thuật ngữ kỹ thuật có thể hơi khó hiểu. Để giúp bạn hiểu rõ hơn, sau đây là tổng quan về một số thuật ngữ phổ biến được các nhà giao dịch SMC sử dụng

Khối lệnh

Chúng được sử dụng để thảo luận về cung và cầu. Một số nhà giao dịch SMC coi khối lệnh là một khái niệm tinh tế hơn so với cung và cầu tiêu chuẩn, mặc dù không phải ai cũng đồng ý về điều này. Khối lệnh biểu thị một khu vực tập trung các lệnh giới hạn đang chờ thực hiện, được xác định trên biểu đồ bằng cách phân tích các biến động giá trong quá khứ để tìm ra những thay đổi đáng kể. Các khu vực này đóng vai trò là điểm then chốt trong giao dịch hành động giá, ảnh hưởng đến hướng đi trong tương lai của thị trường. Khi nhiều lệnh mua hoặc bán tập trung ở một mức giá cụ thể, nó sẽ thiết lập một ngưỡng hỗ trợ hoặc kháng cự mạnh mẽ, có khả năng hấp thụ áp lực và kích hoạt sự đảo ngược giá hoặc hợp nhất.

 

 

Khoảng cách giá trị hợp lý

Bạn nên làm rõ liệu phong cách giao dịch hiện tại của bạn có phù hợp với bạn không. Nếu bạn không có thời gian để xem biểu đồ trong ngày, bạn không nên tập trung chiến lược của mình vào giao dịch trong ngày bằng cách sử dụng 1

Biểu đồ 5 phút hoặc 30 phút. Chắc chắn sẽ tốt hơn nếu phát triển một phương pháp phù hợp với biểu đồ 4 giờ hoặc biểu đồ hàng ngày để bạn có đủ thời gian phân tích biểu đồ trước hoặc sau giờ làm việc.

Thời gian lý tưởng và khung thời gian

Cụm từ này mô tả sự mất cân bằng trên thị trường. Nó xảy ra khi giá rời khỏi một mức cụ thể với hoạt động giao dịch hạn chế, dẫn đến biến động giá theo một hướng.

Trong trường hợp xu hướng giảm, Fair Value Gap biểu thị phạm vi giá giữa mức thấp của nến trước và mức cao của nến tiếp theo. Khu vực này cho thấy sự khác biệt trên thị trường, có thể chỉ ra cơ hội giao dịch tiềm năng. Nguyên tắc tương tự áp dụng cho xu hướng tăng nhưng với các điều kiện ngược lại.

Tính thanh khoản

Tính thanh khoản đóng vai trò then chốt trong SMC. Nó liên quan đến mức giá mà các lệnh tích lũy, khiến một loại tài sản trở nên “thanh khoản”. Về cơ bản, đây là các điểm giá có lệnh khả dụng sẵn sàng cho giao dịch. Tính thanh khoản có thể biểu hiện dưới nhiều hình thức khác nhau, chẳng hạn như mức cao và mức thấp hoặc thanh khoản theo đường xu hướng.

Cách xử lý thanh khoản khác nhau tùy thuộc vào nhà giao dịch. Một trong những cách tiếp cận phổ biến nhất là sử dụng đỉnh xoay hoặc đáy xoay. Để hiểu rõ hơn, đỉnh xoay hoặc đáy xoay được hình thành khi một số nến liền kề có đáy cao hơn hoặc đỉnh thấp hơn.

Trong hình, chúng ta có thể thấy điểm trục thấp. Nến có điểm thấp nhất so với ba nến lân cận bên phải và bên trái.

Phá vỡ cấu trúc (BOS)

Khi bạn đã quen với thuật ngữ này, bạn sẽ nhận ra rằng nhiều khái niệm SMC phù hợp với các ý tưởng giao dịch truyền thống. Một yếu tố cơ bản của phân tích thị trường SMC là sự nhấn mạnh vào “phá vỡ cấu trúc” (BOS) trên thị trường.

Thay đổi tính cách (ChoCH)

Ví dụ, trong biểu đồ minh họa sự phá vỡ cấu trúc, mỗi lần giá vượt qua mức cao trước đó, sự phá vỡ cấu trúc xảy ra. Ngược lại, khi giá giảm xuống dưới mức thấp đã thiết lập trước đó, nó báo hiệu sự thay đổi tính chất (ChoCH) . Các nhà giao dịch SMC tận dụng sự hiểu biết của họ về các mô hình này để đưa ra quyết định sáng suốt dựa trên hành vi của thị trường.

BOS và CHOCH thường được sử dụng cùng nhau, như thể hiện trong hình dưới đây.

Ngược lại với lý thuyết của Wyckoff

Thuật ngữ Smart Money lần đầu tiên được giới thiệu và đề cập bởi Richard D. Wyckoff, một chuyên gia thị trường chứng khoán, nhà giao dịch và nhà giáo dục nổi tiếng, người đã đóng góp đáng kể cho lĩnh vực phân tích kỹ thuật. Ông được biết đến với công trình về Phương pháp Wyckoff, nhằm mục đích tiết lộ ý định của “tiền thông minh” trên thị trường. Trong khuôn khổ của Wyckoff, “tiền thông minh” ám chỉ các nhà đầu tư, tổ chức và chuyên gia lớn, có hiểu biết sâu rộng, có năng lực tài chính và kiến ​​thức để tác động thị trường một cách chiến lược. Phân tích của Wyckoff nhằm phát hiện dấu vết của tiền thông minh thông qua phân tích giá và khối lượng, cho phép các nhà giao dịch đưa ra quyết định sáng suốt hơn dựa trên hành động của những người tham gia thị trường có ảnh hưởng này. Về bản chất, khái niệm tiền thông minh của Wyckoff xoay quanh việc hiểu hành vi và động cơ của những người chơi chính để giành được lợi thế cạnh tranh trong giao dịch và đầu tư.

Khi chúng ta nghiên cứu kỹ chu kỳ giá của Wyckoff, chúng ta có thể thấy rằng trong mỗi chu kỳ dù là tích lũy hay phân phối, đều có một số điểm tương đồng với các điểm được nêu trong SMC.

Chu kỳ giá Wyckoff bao gồm bốn giai đoạn chính:

Tích lũy

Trong giai đoạn này, các nhà đầu tư có hiểu biết (tiền thông minh) đang âm thầm tích lũy các vị thế trong khi công chúng vẫn còn bi quan hoặc không biết về động thái tăng giá tiềm năng. Giá có thể giao dịch trong phạm vi và khối lượng có xu hướng thấp. Mục tiêu là tích lũy một vị thế đáng kể mà không gây ra sự gia tăng giá đáng kể.

Đánh dấu (Giai đoạn tiến triển hoặc tăng giá)

Sau khi tích lũy được một vị thế đáng kể, tiền thông minh bắt đầu đẩy giá lên cao hơn. Giai đoạn này được đặc trưng bởi xu hướng tăng mạnh, khối lượng tăng và tâm lý tích cực. Công chúng bắt đầu nhận thấy biến động giá và có thể bắt đầu tham gia thị trường.

Phân bổ

Trong giai đoạn phân phối, những người chơi tiền thông minh bắt đầu bán các vị thế tích lũy của họ cho công chúng ít thông tin hơn. Giá có thể giao dịch trong phạm vi hoặc cho thấy dấu hiệu yếu. Khối lượng có thể bắt đầu giảm khi thị trường mất đà. Giai đoạn này được đánh dấu bằng sự thay đổi từ tâm lý tăng giá sang sự không chắc chắn hoặc bi quan.

Giảm giá (Giai đoạn giảm hoặc giảm giá)

Trong giai đoạn giảm giá, giá giảm và thị trường bước vào xu hướng giảm. Khối lượng có thể tăng, phản ánh áp lực bán tăng. Tâm lý công chúng ngày càng bi quan khi thua lỗ tích tụ.

Để biết giải thích chi tiết về từng khía cạnh trong mỗi chu kỳ, vui lòng tham khảo bài viết sau về Lý thuyết Wyckoff và ứng dụng của nó trong giao dịch .

Kết luận

Tóm lại, Smart Money Concepts (SMC) cung cấp cho các nhà giao dịch một khuôn khổ chiến lược tập trung vào việc hiểu các hành động và động cơ của các nhà tạo lập thị trường, đặc biệt là các tổ chức như ngân hàng và quỹ đầu cơ. Cách tiếp cận này bao gồm việc sao chép hành vi giao dịch của các thực thể có ảnh hưởng, tập trung vào các biến số như cung, động lực cầu và các khía cạnh cấu trúc của thị trường.

SMC giới thiệu thuật ngữ cụ thể, bao gồm Khối lệnh, Khoảng cách giá trị hợp lý và Thanh khoản, là những yếu tố chính trong việc phân tích biến động thị trường. Các khái niệm này phù hợp với các ý tưởng giao dịch truyền thống và góp phần vào việc hiểu sâu hơn về động lực thị trường.

Sự nhấn mạnh vào “phá vỡ cấu trúc” (BOS) là một khía cạnh cơ bản của phân tích thị trường SMC, trong đó mỗi lần phá vỡ biểu thị sự thay đổi trong hành vi của thị trường. Các nhà giao dịch SMC tận dụng sự hiểu biết của họ về các mô hình này để đưa ra quyết định sáng suốt dựa trên động lực thị trường.

So sánh mà nói, nguồn gốc của Khái niệm Tiền thông minh có thể bắt nguồn từ Richard D. Wyckoff, một chuyên gia nổi tiếng về thị trường chứng khoán. Công trình của Wyckoff về Phương pháp Wyckoff nhấn mạnh vào việc hiểu ý định của “tiền thông minh” trên thị trường thông qua phân tích giá và khối lượng. Khái niệm tiền thông minh của ông phù hợp với SMC, và Chu kỳ giá Wyckoff minh họa các giai đoạn tích lũy, đánh dấu, phân phối và đánh dấu giảm tương tự.

Về cơ bản, cả SMC và Phương pháp Wyckoff đều cung cấp cho các nhà giao dịch những hiểu biết có giá trị về động lực thị trường, giúp họ đưa ra quyết định sáng suốt dựa trên hành động của các nhà đầu tư và tổ chức có hiểu biết sâu sắc. Hiểu các khái niệm này và ứng dụng của chúng có thể góp phần vào cách tiếp cận toàn diện và chiến lược hơn đối với giao dịch và đầu tư.